ان شاء الله تكونون مستعدين لدروس التحليل الفني .
نظرية داو بشكل مختصر …
تشارلز داو ، صاحب المؤشر المعروف عالميا هو اول من وضع قواعد التحليل الفني ، على شكل
مقالات اسبوعية في جريدة – ول ستريت – ثم تم جمع مقالاته بعد وفاته وطرحت باسم نظرية داو .
لم يات داو بشيء جديد ، وانما كان يلاحظ اسعار الاغلاق لكل ورقة مالية ، فاستنتج ان سلوك السوق
ما هو الا انعكاس لسلوك البشر ، ومن الخطا اعتبار ان التحليل الفني مؤثر على الورقة المالية ، وانما
هو محاولة لقراءة تحرك الورقة المالية بدراسة سلوك المتعاملين بها في فترات سابقة .
وتتلخص نظرية داو في 6 نقاط :
1- المتوسطات تتجاهل اي شيء .
وهذا يعني الا نتتبع اخبار الشركات ومحفزاتها فالمتوسطات تخبرنا ماذا تنوي الورقة المالية فعله
وتكشف لنا الخافي من امور الشركة .
2 – السوق لديه 3 اتجاهات .
اما اتجاه صاعد ، او اتجاه هابط ، او اتجاه افقي ، وهذه النقطة بالذات روح التحليل الفني ، وساركز
عليها بحول الله تعالى في الدرس الثاني .
3 – الاتجاه الرئيسي لديه 3 حالات .
ويقصد بذلك ان السوق يشبه في حركته موج البحر ، موجة ضخمة ثم تتحول الى متوسطة ، ثم تتكسر
الامواج على الشاطئ .
واود ان اشير الى ان الموجة الكبيرة هي مرحلة التجميع ، ولا يعرف بهذه الموجة الا المستثمر الذكي
والذي تكون لديه اخبار عن الشركة مستقبليا ، لذلك يجمع على مهل ودون اخبار احد بانه يجمع في
الورقة المالية ، والا لفضح نفسه . وكثير من الناس يخطئ عندما يصف ان السهم عليه تجميع ، لانه
كما ذكرت سابقا ليس مستثمرا غبيا ليفضح نفسه ويعلن للناس انه يجمع في سهم معين ، فارجو التنبه
لهذه النقطة .
ثم تاتي الموجة المتوسطة ، وهي الموجة التي نتعرف عليها كمحللين فنيين ، ونعرف تحركات الورقة
المالية من خلالها .
واخيرا الموجات الصغيرة والتي يكون فيها مرحلة التصريف ، ويميز هذه المرحلة بانتشار الاخبار
الممتازة عن الورقة المالية ، وان لديها اهداف مستقبلية ، واشياء مفرحة كثير ، وما الى ذلك ، حتى
يتم تصريف الكمية بالكامل ، ويتعلق من يتعلق ويصرف من يصرف .
4 – المتوسطات يجب ان تؤكد احداها الاخرى .
هذه النقطة ليست مهمة لنتعامل بها لانها مختصة بالسوق الامريكية .
5 – حجم التداول يؤكد الاتجاه .
هذه النقطة ليست رئيسية ، وانما ثانوية ، هذا ما اعتبرها داو ، ولكن نستفيد من حجم التداول التاكيد
على اتجاه الورقة المالية لدينا ، ساقوم بشرحها لاحقا بحول الله تعالى .
6- الاتجاه من المفترض ان يستمر حتى يعطي اشارات الانعكاس .
واخيرا فان الاتجاه من المفترض ان يستمر حتى ينعكس بفعل عوامل خارجية ، تطبيقا لقانون نيوتن
الثاني .
وساقوم بحول الله تعالى بشرحها ايضا في الدرس الثاني .
انتهى بحمد الله تعالى الدرس الاول ، ولنا لقاء في الدرس الثاني .
واعرف انني اطلت عليكم ، ولكن من المهم المعرفة بنظرية داو ، لانها اساس التحليل الفني .
واي استفسار لا يردك الا الكيبورد .
اخوكم
محلل سعودي .
لم يتم الاستفسار عن بنود نظرية داو ، لذا ساعتبرها مفهومة ، وانتقل الى الدرس الثاني .
الدرس الثاني :
مفهوم القمم والقيعان ، وتحديد الاتجاهات ، واشارت تحول الاتجاهات .
مفهوم القمم والقيعان
الورقة المالية في تحركاتها تكون قمم وقيعان ، وهي التي تحدد لنا اتجاهها . لننظر الى الرسوم التالية
حتى نفهم كيفية تكوين القمم والقيعان وتحديد الاتجاه العام .
الرسمة الاولى :
الرسمة الثانية :
الرسمة الثالثة :
في الرسمة الاولى ، بدات تتكون لنا قمم وقيعان ، ولو دققنا النظر للاحظنا ان كل قاع اعلى من سابقه
وكل قمة اعلى من سابقتها ، ان كان وضع الشارت عندنا بهذه الطريقة فمعناه ان الاتجاه العام للشارت
هو اتجاه تصاعدي .
ونسمي كل قاع وكل قمة في هذا الشارت قمة صاعدة وقاع صاعد .
ولتحديد الاتجاه العام ، نرسم خطا نصل فيه كل قاع صاعد مع تاليه ، فيتكون لنا الاتجاه العام ، او الترند
العام ، وعندما تشتد زاوية ميلان الترند نسميه ترند فرعي .
اما الرسمة الثانية :
فهي من الواضح جدا الاتجاه الهابط ، ونسمي كل قمة وقاع في هذه الحالة قاع هابط وقمة هابطة .
ولتحديد الاتجاه العام او الترند العام ، نرسم خطا بين كل قمة هابطة والقمة الهابطة التي تليها .
وكذلك اذا اشتدت حدة الترند لدينا نرسمه ونسميه ترند فرعي .
والرسمة الثالثة :
نلاحظ تكون قمم وقيعان باتجاه افقي حصرتها بين الخطين الاحمرين ، وهذا نسميه اتجاه افقي ولا
نستفيد منه حتى يكسر الحالة التي هو فيها فيتحول الاتجاه اما صاعد او هابط .
اوك اذا اتركه مفتوحا حتى يتم المناقشة فيه ، ثم بعد ذلك تصرف بالطريقة التي تخدم المنتدى .
محلل سعودي
تم تغيير المسمى وتثبيت الموضوع
اما من حيث اغلاق الموضوع فاذا تم اغلاقه فلن تستطيع الكتابة به !!
فاذا اردت اغلاقه ،، وعندما تجهز الدروس تخبرني حتى افتحه لك فانا مستعد
واذا اردته مفتوح كما هو ،، ليحتوي على الدروس والمناقشات فلك الخيار اخي العزيز
انت تحرجني باطرائك ، وما ساقدمه لاخواني هنا ، ماهو الا محاولة لتصحيح المفهوم الخاطئ عن
التحليل الفني وطلب الاجر من الله في تعليمي اياهم .
فان كان ولا بد ، الافضل تغير عنوان الموضوع الى ( دورة احترافية للتحليل الفني ) وتجعله موضوعا
مغلقا حتى تكتمل الدروس بحول الله تعالى .
جزاك الله خيرا اخي بروكر العين .
محلل سعودي
الأفضل ان نضعه في درس واحد لكي يكون مرجعاً متكاملاً ..
واذا اردت ان اغير العنوان إلى اي صيغة ترغب فيها بحيث يكون العنوان دليلاً على الدورة فانا على اتم استعداد
وعندها سوف نثبت الموضوع ليستفيد جميع الأخوان
واحب ان اؤؤكد ،، ان ما يضعه الأخ محلل سعودي من دروس مفيدة جدا جداً
وارجو من الجميع ان يطبقها ولا يتهاون بها ..
لأنها الباب الكبير والوحيد للدخول إلى عالم التحليل ..
وفقك الله اخي محلل سعودي في ما تبذله من جهد وعلم لفائدة اخوانك